Cтрахование участников рынка ценных бумаг. Основные страховые продукты

Cтрахование участников рынка ценных бумаг — это основной элемент страховой защиты профессиональных участников как единство превенции, репрессии и компенсации последствий реализации страховых рисков.

Cтрахование воплощается в спектре видов страхования и конкретных страховых покрытий, связанных с разнообразными страховыми рисками. Общее количество доступных на рынке страховых покрытий превышает 10, и они обеспечивают защиту всего спектра страховых рисков профессиональных участников, давая серьезное поле для маневра при управлении рисками.

Профессиональных участников рынка ценных бумаг можно разделить на 3 группы:

— специализированные посредники (брокеры-дилеры, инвестиционные банки, финансовые консультанты, управляющие компании);
— вспомогательные посредники (фондовые биржи, депозитарии, регистраторы, клиринговые центры);
— кредитно-финансовые организации (коммерческие банки, инвестиционные фонды, пенсионные фонды, страховые компании, прочие финансовые компании).

Основа применения страховой защиты к управлению рисками профессиональных участников рынка ценных бумаг — качественная селекция последних по критерию отнесения к страховым. К последним относится значительная часть рисков профессиональных участников, в частности: кредитный риск, практически все операционные риски, большая часть рисков события (с оговорками).

В настоящее время на развитых финансовых рынках коммерческое страхование сочетается с системой страховых и гарантийных фондов, что связано с различными типами рисков, которым подвержены финансовые системы в целом и отдельные финансовые институты.

Страховые продукты, предназначенные для финансового рынка: Fidelity Bond, Bankets Blanket Bond (BBB), Director & Officers Liability, Errors & Omissions, Professional Indemnity, Electronic & Computer Crime являются частью системы управления рисками на основных финансовых рынках США, Великобритании, Европы.

В основе страховых продуктов для финансовых институтов лежат обязательства по страховому покрытию банков, известные в мире как Bankers Blanket Bond (BBB), разработанные Американской ассоциацией гарантов для американских банков еще в 1960-годах.

Страхуемые факторы риска, которым подвергаются финансовые институты, включают:

— нелояльность, злоупотребления персонала (использование подложных ценных бумаг, документов и т.д.);
— хищения ценных бумаг из хранилища;
— электронные и компьютерные преступления;
— профессиональная ответственность служащих;
— ответственность директоров.

Сегодняшнее развитие страхования рисков профессиональных участников рынка ценных бумаг в масштабах мирового рынка во многом определяется текущей фазой цикла — достаточно благоприятной для одних видов страхования профессиональных участников (имущество, компьютерные риски) и далеко не благоприятной для других (профессиональная ответственность, ответственность директоров и должностных лиц). Эти тенденции воздействуют в определенной мере и на отечественный рынок страхования профессиональных участников, в основном через перестрахование.

Основные страховые продукты на рынке ценных бумаг можно разделить на две группы:

— общие покрытия как для профессиональных участников рынка ценных бумаг, так и для субъектов иных сфер экономической деятельности и, вдобавок, базирующиеся на обычных условиях страхования;

— специализированные покрытия, которые либо характерны в основном только для профессиональных участников рынка ценных бумаг, либо основаны на новых разработках в области страховой защиты, связанных с прогрессом и динамикой рисковой среды

В группу общих покрытий входят:

1. Страхование имущества (Property damage insurance) предполагает страхование всего комплекса имущества профессионального участника рынка ценных бумаг: зданий, строений и прочей недвижимости, внешней и внутренней отделки, предметов внутренней обстановки, офисной техники, установленных инженерных и иных сетей и коммуникаций, но за исключением денежной наличности, ювелирных изделий и предметов искусства, которые страхуются на отдельных условиях.

Страхование осуществляется на случай гибели и повреждения в результате реализации широкого спектра рисков: пожар; взрыв; удар молнии; стихийные природные явления (землетрясение, оседание грунта, обвал, камнепад, буря, вихрь, ураган, смерч, наводнение, затопление, град); аварии систем водоснабжения; падение обломков летательных аппаратов; наезд транспортных средств; кража со взломом, грабеж, вандализм, хулиганство.

2. Страхование наземных транспортных средств (Motor insurance) объединяет в себе два взаимосвязанных страховых покрытия: страхование транспортного средства от рисков гибели, повреждения и кражи (угона) и страхование гражданской ответственности владельца данного транспортного средства за вред, причиненный третьим лицам в результате его эксплуатации.

3. Страхование общегражданской ответственности (General Liability insurance) — это возмещении убытков профессионального участника рынка ценных бумаг, связанных с его обязанностью в силу законодательства возместить вред, причиненный жизни, здоровью или имуществу третьих лиц в процессе ведения хозяйственной деятельности.

4. Страхование ответственности работодателя (Employers Practices Liability insurance) покрывает убытки профессионального участника рынка ценных бумаг, связанные с его обязанностью в силу законодательства возместить своим сотрудникам вред, причиненный их жизни и здоровью, а также имуществу в ходе исполнения последними своих профессиональных обязанностей на рабочем месте.

Страховой случай предполагает, что соответствующий вред был причинен сотруднику, во-первых, в результате ошибки, недосмотра, и, во-вторых, исключительно применительно к выполнению пострадавшим своих прямых трудовых обязанностей.

5. Страхование от несчастных случаев и болезней (Personal Accident insurance) направлено на сотрудников профессионального участника рынка ценных бумаг и покрывает два основных вида рисков: смерть или полная или частичная нетрудоспособность (инвалидность), наступившие в результате несчастного случая (ожог, удар молнии или тока, утопление, обморожение, ушиб, ранение в результате нападения злоумышленников или животных, авария средства транспорта, отравление) или болезни.

Возмещение ущерба осуществляется на основании таблиц выплат в зависимости от полученной травмы в пределах страховой суммы по договору, которая может устанавливаться индивидуально в зависимости от доходов сотрудника или в едином для всего персонала размере.

В группу специализированных покрытий входят:

1. Комплексное страхование рисков профессионального участника рынка ценных бумаг

2. Страхование ответственности управляющей компании и спецдепозитария в рамках пенсионной реформы

3. Страхование ответственности директоров и должностных лиц